绿色照明概念开年迎利好 14只概念股获基金重配

　　新年伊始，受美国开始实施白炽灯禁令消息的影响，绿色照明概念率先成为A股市场资金追逐的首个热点。受利好刺激，2014年第一个交易日，绿色照明概念股齐聚爆发，龙头股长方照明盘中强势涨停，短期涨幅已超20%。三季度就已提前布局绿色照明概念股的主动偏股型基金已多达170只。基金集中配置的概念股有三安光电、阳光电源、聚飞光电等，申万菱信和东吴基金整体在这一概念上配置较多。

　　根据美国国会通过的白炽灯禁令，美国将于2014年元旦起开始停止销售市场最畅销的40瓦和60瓦白炽灯。通过取缔白炽灯的销售，节能的紧凑型荧光灯、LED灯和其它能效比更高的灯泡需求将会加大。我国在绿色照明行业长期处于供大于求的产能过剩状态。短期内国内相关企业的美国订单或将增加，利好相关企业，业绩有望持续向好。

　　据金牛理财网数据显示，52只绿色照明概念股中有14只均在三季度获得基金重仓持有。看好这一概念的基金则多达170只。其中，有100只基金扎堆抱团歌尔声学；42只基金将三安光电纳入前十大重仓股。阳光电源和聚飞光电分别获得了14只和12只基金的重仓配置。阳光照明、兆驰股份和广日股份各有6只基金重仓。德豪润达、洲明科技以及瑞丰光电各有2只基金重仓。同方股份、鸿利光电、勤上光电以及长方照明各有1只基金重仓。

　　整体看来，三季度投资绿色照明概念股数量和比例最大的两只主动偏股型基金均来自于申万菱信基金。申万菱信竞争优势股票投资这一概念个股占基金总净值比例最大，达到27.82%，共持有4只概念股，分别为德豪润达、三安光电、阳光照明、洲明科技。申万菱信盛利精选混合在总占净值比例上位列第二，为24.75%。不过，其持有概念股最为广泛，前十大重仓股中半数均被绿色照明概念占得，分别为德豪润达、三安光电、阳光照明、洲明科技、长方照明。东吴基金旗下两只主动股混型基金东吴嘉禾和东吴动力同样对这一概念予以重配，持有个股相同，比例近似。二者均持有聚飞光电、三安光电、阳光电源，占净值比分别达到15.47%和15.36%。此外，银华中小盘股票在绿色照明概念的配置比例也相当高，达到15.48%，仅次于申万菱信的两只基金，分别持有了三安光电和阳光电源两只个股。

　　在三季度末的持股总数和总市值上，排名靠前的基金均只集中火力持有一只概念股。工银核心价值股票持有同方股份6502万股居首，总市值达到8.71亿元。华商领先企业混合持有兆驰股份4381万股位列第二，总市值达到6.73亿元。同门基金华商策略精选混合同样大量持有该股，共计2791万股位列第四。博时精选股票持有阳光照明2917万股。银华价值优选股票持有三安光电2730万股，总市值为5.54亿元。三季度末持有绿色照明概念股总市值居前两位的基金为嘉实稳健混合和上投摩根内需动力股票。二者均持有歌尔声学，总市值分别达到8.71亿元和7.38亿元。

　　就单只概念股来看，歌尔声学三季度获得了100只基金抱团持有，其中一个原因就是该公司主营业务中有LED封装及相关应用产品的开发。其LED背光产品(LEM)目前已具备一定产能，LED封装线已建成两条。嘉实稳健混合和上投摩根内需动力股票持有该股数量靠前，分别为2060.8、1746.14万股。汇添富社会责任股票、泰达宏利效率优选混合(LOF)以及华夏大盘精选混合持有该股占各自净值比例均达到9%以上，位列前三。三安光电作为国内最大的LED芯片企业获得多家基金公司的长期坚定持有。三季度末，42只基金重配该公司，其中，银华价值优选股票和富国天博创新股票持有该股数量靠前，分别持有2729.98万股和1480.72万股。富国高新技术产业股票和富国汉盛封闭持有该股比例居前，分别为9.11%、8.84%。

　　阳光电源和聚飞光电分别获得14只和12只基金重仓。前者主营新能源光伏行业中电气设备制造，不算绿色照明的直接受益股。银华富裕主题股票持有该股8050万股居首；银华中小盘股票持有该股比例为9.53%最高。聚飞光电主要从事LED器件的研发，主要产品则是背光LED器件和照明LED器件，在此次利好中直接受益。国富潜力组合股票持有该股557.83万股居首，银河成长股票持有该股占净值比例为4.35%居首。

　　阳光照明、兆驰股份和广日股份各有6只基金重仓。阳光照明主营各种灯具，包括节能灯，属于节能环保和低碳经济的概念。博时精选股票持有该股数量最多，为2916.71万股；申万菱信竞争优势股票持有该股比例最高，为5.72%。兆驰股份虽主营日用电子器具制造，但近期主营业务变更，有待观察。

　　德豪润达、洲明科技以及瑞丰光电各有2只基金重仓。德豪润达属于节能环保新兴产业，洲明科技属于LED概念，不过90%的收入来自LED显示屏而并非照明产品。申万菱信盛利精选混合和申万菱信竞争优势股票两只基金在这两只概念股上投入最多。瑞丰光电主营照明产品和LED器件组件，长盛电子信息产业股票在持有该股数量和比例上均居首。此外，能源环保股同方股份、LED封装企业鸿利光电以及LED照明的龙头企业勤上光电和长方照明各有1只基金重仓，分别为工银核心价值股票、长盛创新先锋混合、国联安小盘精选混合、申万菱信盛利精选混合。