传媒：把握一线龙头买入机会 荐9股

　　行业及重点公司变化:
　　一周行业表现回顾:行业下跌0.76%,一线白马调整幅度相对较大。本周传媒行业下跌0.76%,表现弱于沪深300的4.45%的涨幅,但好于创业板指数1.54%的跌幅。其中涨幅前五的分别为乐视网、电光新梅、皖新传媒、游族网络、北巴传媒,跌幅相对较高的分别为华录百纳、全通教育、光线传媒、蓝色光标、人民网,一线白马调整幅度相对较高。
　　影视剧:《小时代3》票房继续领跑,《京城81号》黑马势头不减。本周票房7.81亿元,环比上周(7.75亿元)增长7.1%。其中《小时代3:刺金时代》票房累计达到4.49亿元,继续领跑同档期其他电影;作为惊悚片的《京城81号》黑马势头不减,上周五上映以来累计票房达到3.03亿元;而《变形金刚4》截至本周六票房已经达到19.56亿元,国内电影票房单片纪录持续被刷新,印证国内庞大的需求空间。
　　游戏及互联网:上半年网络游戏市场规模同比增长33%,腾讯放弃微博发力微视。1)根据易观的数据,2014年上半年,中国网络游戏市场环比增长10%,全行业市场规模达到518.1亿元人民币,同比增长33%;其中2季度网页游戏市场规模达到53.85亿元,同比增长32.5%,顺网游戏进入游戏平台前十;移动游戏市场同比增长133.7%至66.5亿元,腾讯市场占比达到38.8%,位居第一。莉莉丝、爱乐游则分别依靠《刀塔传奇》、《雷霆战机》的良好表现分别二、三位;2)腾讯网络媒体事业群(OMG)宣布进行架构调整,腾讯微博将与门户融合,同时在短视频应用App“微视”运营团队基础上成立微视产品部。
　　本周重点公司变化:立思辰/拓维信息等
　　投资评级及推荐组合:
　　维持行业“看好”评级,维持下半年策略报告“白马求中兴、跨界博弹性”的投资方向,本周市场快速调整后建议把握基本面良好的一线龙头买入机会。近期传媒行业快速调整后建议买入超跌的蓝色光标/省广股份/华谊嘉信/顺网科技,同时布局跨界高弹性个股立思辰(减持风险得到释放)、拓维信息,、华闻传媒、中南重工、利欧股份。(申银万国)