关注“互联网+” 带来的投资机会

　　上周，投资银行业与经纪业、综合金融服务、人寿保险 、航空、港口、水运、互联网+服务、铁路运输、计算机硬件、其他专卖店居前十。其中，计算机硬件排名为第9，是跻身前十名的新晋者。

　　计算机硬件行业近半年来首度跻身前十。上周计算机指数再创历史新高，累计上涨1.06%，板块内部呈现轮动态势，智能穿戴和移动互联网入口涨幅领先。近期政策面显示，“互联网+”有望成为经济转型和产业升级的重要助推力。平安证券表示，我国互联网用户规模已经超过6.49亿，普及率已达到47.9%，互联网产业已在深刻影响传统IT市惩传统产业，业务模式和商业模式变革已在进行。建议重点关注“软件定义一切”和IT 国产化带来的长期投资机会，持续推荐汉得信息 、中科金财 、金证股份 、卫宁软件 、新开普 、太极股份 、用友软件、广电运通 、杰赛科技 、绿盟科技等企业。

　　商业银行业上周上升14位，排名第17。银行行业利好消息接踵而来：1)近期财政部表示已下达地方存量债务1万亿置换债券额度，允许地方把一部分到期的高成本债务转化成地方政府债券。2)2月新增贷款达到1.02 万亿元，高于市场预期的7500 亿，月末贷款余额同比增速达到14.3%。3)证监会表示正在研究在风险隔离的基础上向银行发放券商牌照，但并无具体时间表。4)据媒体报道，金融企业股权激烈和员工持股计划的草案已提交国务院。如果方案最终获批并实施，那么等待已久的国有银行股权激励和员工持股计划有望加速。申万宏源表示，目前银行板块对应0.81倍2015年PB，较1.13倍历史平均水平，仍存在30%的修复空间。持续的宽松政策缓解了市场对资产质量风险的担忧，银行估值修复有望持续。首选标的仍然是估值便宜和拥有较强贷款议价能力的银行，基于国企改革前景和估值具备吸引力，推荐交通银行 ；基于贷款议价能力较强和安邦加入有望改善负债端并夯实客户基础，推荐民生银行 ；基于海外业务先发优势，推荐中国银行 .

　　互联网服务行业近三个月排名持续上升，目前排名第7.3月5日，“互联网+”行动计划被明确提出。方正证券认为移动互联网的最大投资机会在于对传统行业的改造，互联网思维和传统思维最大的不同就是对于用户的理解，而把传统消费者转变为用户，是盘活存量的一个表现形式，市场无天花板。在全社会互联网化革命的大背景下，互联网资产将获取资本溢价。建议关注如下标的。互联网旅游 ：众信旅游 、腾邦国际 、石基信息 、中青旅 。互联网地产：三六五网 、捷顺科技 、安居宝 、三泰电子、金螳螂 、东易日盛 、广田股份 。互联网汽车：德联集团 、蛮机械 、金固股份 、亚太科技 。互联网金融 ：恒生电子 、金证股份 、世联行 、三六五网、上海钢联 、生意宝 、怡亚通 、腾邦国际。 互联网医疗：九安医疗 、三诺生物 、宝莱特 、乐普医疗 、福瑞股份 、运盛实业 、九州通 、一心堂 、卫宁软件、万达信息 、易联众 、海虹控股 、宜华健康 .

　　环保服务行业排名第68，较前周下降36名。政府工作报告指出要铁腕治污，打好节能减排和环境治理攻坚战。同时，在3月7日的记者会上，新任环保部长陈吉宁指出，我国将对现行环境制度进行一揽子深度改革，并通过加大环境立法，强化监管，进行价格改革，发展绿色金融，进一步放开市场等，大力推进污染治理和推动环保产业发展；其估计，未来几年我国的环保投资需求将达8-10 万亿。渤海证券认为，铁腕治污或将成为环保新常态，“高压”之下，环境治理需求将加快释放，环保市场将开启更广阔发展空间。维持行业“看好”评级。建议继续关注水处理产业链相关投资机会，可逢低加大板块配置，推荐标的为碧水源 、兴蓉投资 、巴安水务 ；建议关注具有先进超低排放技术和品牌优势的相关龙头个股 ，推荐国电清新 .

　　一个月来排名持续上升的行业还包括：计算机硬件、信息科技咨询与其他服务、房地产经营与开发、建筑工程、黄酒、建筑原材料、休闲用品、计算机及电子产品专卖店、电力设备与配件、特殊化工品、有色金属等。