电力迎峰度夏加强清洁能源消纳 7股迎腾飞契机

　　电力设备行业:溪浙特高压投运 电力迎峰度夏加强清洁能源消纳

　　板块行情:本周A股各板块普遍上涨,沪深300上涨1.32%,电力设备板块上涨3.22%,排名6位。推荐组合本周涨幅4.09%,跑赢行业指数0.87个百分点,跑赢沪深300指数2.77个百分点。

　　行业动态:发改委部署2014年电力迎峰度夏工作;国家能源局印发《电力交易秩序驻点华中监管报告;溪浙特高压输电工程正式投运,扭转今夏浙江电力紧张局面。

　　公司要闻:特变电工  （600089 股吧,行情,资讯,主力买卖）:签署光伏发电项目投资合作协议、投资风电项目;智光电气  （002169 股吧,行情,资讯,主力买卖）:签署发电工程合同能源管理(EMC)合同;特锐德  （300001 股吧,行情,资讯,主力买卖）:中标新建张家口至唐山铁路项目;南都电源  （300068 股吧,行情,资讯,主力买卖）:投资新能源电池项目;科陆电子  （002121 股吧,行情,资讯,主力买卖）:中标1.5亿元独立光伏供电系统设备;林洋电子  （601222 股吧,行情,资讯,主力买卖）:全资子中标2782万元路灯项目。

　　行业观点及投资策略:

　　今年国内宏观经济下行压力不断增大,政府经济政策转向“稳增长+经济转型”并行,我们认为经济结构转型是一个长期的过程,转型的根本基础在于能源利用的清洁化、高效化、节能化,这是国家未来较长一段时间内政策、资金重点支持和鼓励的方向,将确保电力设备行业未来几年的高景气度。“政策+事件驱动”型投资机会将贯穿下半年,而国网审计结束后板块存在估值修复机会。

　　今年前5月电源投资同比下降19.34%,电网投资同比增长4.6%。14年预计整体电力投资维持稳定态势,电网投资将有所加速,国家电网14年电网投资增速超12%。雾霾倒逼使高层对争议已久的特高压交流项目的态度出现松动,12条治雾霾电力外输通道(包括4交5直特高压线路)已一次性批复“小路条”,总投资超过2000亿元,设备投资超千亿。每年3-4条线路核准开工将常态化,特高压迎来真正快速发展期,确保未来几年电网投资持续高景气。

　　在节能环保大战略背景下,节能减排作为污染治理由治标向治本转变的根本手段不断受到政策强力推动。由于节能减排压力依然较大,政府和企业两个层面,出于经济转型和企业经济效益考虑,下半年节能行业政策和投资必将持续深入,节能行业也将是一个具备长期可持续的成长型投资主题。建议重点关注高效电机龙头卧龙电气  （600580 股吧,行情,资讯,主力买卖）、国网旗下综合节能龙头置信电气  （600517 股吧,行情,资讯,主力买卖）。(广州广证恒生证券) 责任编辑：风铃