直销银行大量出现 真能打败互联网金融？

　　在错过了第一波互联网+金融的发展机遇，商业银行正不遗余力发展互联网金融，而直销银行被认为是有力武器，从去年开始大量出现。到了今年，势头更为迅猛。3月18日，光大银行宣布推出为期8天的直销银行品牌名称众筹活动。同一天，工商银行直销银行正式上线，成为首家国有商业银行上线的直销银行。3月20日，宁波银行直销银行移动端正式发布……

　　这种不依托实体网点、主要通过电子渠道提供金融产品与服务的新型银行经营模式，或许能成为传统商业银行顺应和融入互联网金融大潮的主要手段。不过，直销银行的未来恐怕没有大家想象中的那么美好，在不远的未来诸多问题就将暴露在众多赶潮者眼前，而从更长远的视野里看，直销银行更可能是互联网金融潮流中商业银行和大潮短暂拥抱的过渡品。

　　打破银行间壁垒客户选择余地更大

　　很多人经常获悉这样的信息：“某某银行的理财产品收益高，有6.2%，而且起步金额只要5万。”

　　听到这样的话，一般人的反应总是会先心动，但一想到自己并没有那家银行的账户，一想到为了获取稍高一点的收益，还要专门跑去开户、转账、申购……大部分人还是会打退堂鼓，宁愿选择便利的银行买理财，收益低一点也就算了。

　　于是，这个时候，直销银行的价值就显现出来了。

　　首先要搞清楚这三个问题：直销银行是什么？直销银行的账户和一般意义上的银行账户有什么区别？直销银行的账户有什么用？

　　直销银行，又称为直营银行、互联网银行，是互联网时代应运而生的一种新型银行运作模式，这一经营模式下，银行没有营业网点，不发放实体银行卡，用户主要通过电脑、电子邮件、手机等远程渠道获取银行产品和服务。

　　与传统意义上需到实体网点开户不同，直销银行的大门是24小时在线敞开的，作为普通市民，只需要一台电脑或一部手机，登录直销银行页面提交个人姓名、身份证号码等基本信息即可完成“注册”。

　　“注册”完成后，接下来就是绑定银行卡，而根据各家直销银行规定，绑定的银行卡必须为本人名下，且须为借记卡(不支持信用卡)，因为只有绑定成功才能在直销银行购买理财产品或其他投资等。

　　同时，基于互联网的开放性精神，目前所有直销银行均支持绑定他行借记卡，不过需要该卡已开通网上银行，并且通过一定金额的转账来实现绑定。

　　这是最关键的一点，也就是说，直销银行的产品，本行客户和他行客户都可以买。

　　设立电子虚拟账户存款“价高者得”

　　目前大部分直销银行的标配为：存款和投资，此外还会配备一些转账、缴费业务。

　　先说一下直销银行的“存款”，因为确实还是和传统物理网点，以及网银、手机银行有所区别。

　　首先，直销银行可以实现跨行交易，即使用户没有该银行的储蓄账户，也可通过注册直销银行拥有一个直销银行的电子虚拟账户，然后绑定他行的储蓄卡，即可转账办理存款业务。

　　目前利率市场化，银行对存款定期利率有30%的浮动自由，但是否上浮，完全取决于各家银行。因此，有了直销银行的虚拟账户，那么客户就不必狡兔三窟似的在多家银行开立账户，哪家一浮到顶，就把钱存哪家，也就是手指动动，几秒钟的事情。

　　这还是其一。

　　便捷之外，也是直销银行区别于传统电子银行最大的不同在于，直销银行的存款是按照存款期限最大化结转利息。目前，银行(含电子银行)的普通定期存款需到期支取才按照定期存款的利率计息，否则，该笔定期存款将按照活期存款利率计息。相比之下，市民的钱存在直销银行，当定期存款提前支取时，提前支取的资金不是按照活期计息，而是依据存款期限的长短确定利率计算收益。若市民将1笔1年期定存存在某行的直销银行，满3个月但不满半年时取出，即可享受3个月定期存款利率，但这放到实体网点，只能拿到相对应的活期存款利息。

　　不过，需要提醒的是，把资金从他行储蓄卡转入直销银行的电子账户中，部分直销银行是免费的，也有些要收费，如平安银行的橙子银行，其转入资金就依据转出银行收费标准收取，因此，市民在选择绑定卡时，要注意所绑定借记卡的转账收费标准。

　　“理财产品强”才是真的强

　　在之前国内某知名网站对客户进行的调查中显示，客户最为看重的，还是“理财”业务。

　　调查的样本中，58.7%的人认为吸引其关注和使用直销银行的主要原因是“可以购买理财产品”，选择“智能存款”的比例为47.61%，选择“可购买基金”选项的占比为45.51%，而选择“银行宝宝类产品”的占比为33.08%。

　　在各家直销银行中，互联网“宝宝”类产品(货币基金)几乎成为了一项“标配”，如民生直销银行的“如意宝”，就是同汇添富、民生加银基金合作，还有其他银行推出的“鑫元宝”、“快线宝”等产品，均与货币市场基金对接。

　　除了货币基金，不同直销银行还推出了各自独有的投资产品。以黄金为例，民生直销银行的“民生金”，只需0.1克起投，准入门槛较低。

　　不过，直销银行的账户仍然是一个弱实名电子账户。这意味着直销银行的用户即使实现了非现场开户，但在购买银行自营的理财产品时，仍需要通过发卡行的“面签”。这一束缚则来自于银监会的《商业银行理财产品销售办法》中的规定：新开户和首次购买理财必须“亲见亲签”。

　　享受便捷服务的同时，业内专家也提醒客户注意风险防范。首先，投资者要登录直销银行正规的官方网站，防止一些非法的跳转和链接，并下载相关银行的安全控件，保证资金安全，客户应注意银行提供的短信通知、电话外拨、页面提示等风险提示信息。

　　其次，投资者在直销银行完全自助购买理财产品，没有专门的理财师讲解产品，因此购买产品时要仔细阅读相关条款，对投资收益、风险逐一了解。

　　认知度和客户体验还需要提高

　　虽然，国内已经有近30家直销银行问世，但市民对直销银行的认知度还很低。据2014年银率网360°银行评测结果显示，有66.11%的受访者没听说过直销银行，22.46%的受访者听说过直销银行，但并非其客户，仅11.43%的受访者是直销银行客户。

　　直销银行的主要特点是客群清晰，产品简单，适合18岁到45岁的时尚群体。产品线相对简单也影响了直销银行的推广，目前直销银行的产品大多集中在“宝宝”类理财和存款产品上，不具备消费功能，也不能办贷款。看来，直销银行还需创新更为丰富的产品线，才能吸引更多客户。

　　现在有个词很时髦——“互联网+”，似乎什么事情都必须这么“+”一下，才算跟上时代的潮流，直销银行大体也可以被看做“互联网+银行”的作品。只是，外壳做好了，实质上是否真正运用互联网思维来运作，还需要打一个问号。

　　由于“余额宝”出现在先，很多人在评价传统银行直销模式上，总是忍不住用“余额宝”的标准去衡量它。记者曾经用过某银行直销银行买过货基，发现除了申购和赎回时间比余额宝多一天外，直销银行销售的货基每天不显示收益，账面显示盈亏都是0，只有在赎回后，资金到账，你才知道自己赚了多少钱。实际上，很多人会采取余额宝理财，灵活性是一方面，另一方面是为了“心灵的满足”：当看到每天的收益在增加，想象着钱生钱。因此，直销银行在这类细节方面还真的要好好考虑，以“客户体验”为出发点去设计产品，这才是真正的“互联网+”思维。