互联网大会催热信息经济

　　上周市场持续缩量整理，让投资者颇为忧心年底股市走势，本周几个重要事件或将对市场走势变化产生重大影响，其中最大的事件就是美联储加息和第二轮9只新股申购。

　　周一9只新股冻结资金数万亿，周二晚上到周三早上美联储议息会议。如果美联储加息靴子落地就是利空出尽，市场大概率将有所振荡；反之不加息则是利好，市场将迎来反弹。

　　与此同时，12月中旬的中央经济工作会议或有超预期的政策出台，为股市上涨带来契机。

　　题材1:“互联网+”、信息经济

　　第二届世界互联网大会(乌镇峰会)将于12月16日至18日在浙江乌镇举行。本届大会将在全球范围内邀请2000多位来自政府、国际组织、企业、科技社群和民间团体的互联网领军人物，围绕全球互联网治理、网络安全、互联网与可持续发展、互联网知识产权保护、技术创新以及互联网哲学等诸多议题进行探讨交流。

　　本次大会还将就网络安全举办高层闭门圆桌会议，就网络世界“共享共治”建言献策。中宣部副部长、中央网信办主任鲁炜近日表示，《网络安全法》和《反恐法》草案已向社会各界公开征求了意见，立法机关正在按程序推进。

　　点评：东兴证券认为，在互联网经济已经大势所趋的当下，本次大会将吸引全球的目光，对行业的刺激作用也比较明显，尤其是信息安全、互联网基础设施、创新技术等方面值得关注。

　　华泰证券表示，建议短期内提升世界互联网大会催化热度的信息经济、互联网+主题的配置比例。重点关注三大投资主线：云计算，大数据，网络安全。相关标的包括浪潮信息、天玑科技、网宿科技、华宝软件、易华录、东方国信、中科曙光、启明星辰以及卫士通。

　　此外，乌镇作为世界互联网大会永久会址，乌镇旅游股份有限公司系中青旅子公司，中青旅持股66%直接受益。乌镇所在地桐乡市，本地唯一的上市公司桐昆股份也可关注。

　　题材2:供给侧改革、地产股

　　按照往年惯例，中央经济工作会议将在本月中旬前后召开。其对当前经济形势做何判断，如何定调2016年经济政策，释放什么最权威的新信号，备受市场期待。在此之前，社会各界已对诸如中国经济增速、结构性改革等方面的讨论逐渐升温，诸如“供给侧”等一批词汇成为经济领域高频词，受到舆论的广泛关注。

　　点评：尽管今年的中央经济工作会议具体日期尚未确定，但是有一个主题却已经成为市场的共识。业界普遍认为，为稳经济定调，供给侧改革背后的经济调控新理念应该会在中央经济工作会议上得到体现。

　　在近日召开的中央财经领导小组第十一次会议上，高层曾提到“化解过剩产能、开展降低实体经济企业成本行动、化解房地产库存、防范化解金融风险”这四个关键点，有可能将成为中央经济工作会议的重要内容。国金证券表示，建议两条主线布局：低估值蓝筹的补涨标的有保利地产、金地集团、万科A、华发股份、深振业A等；小市值题材和转型类标的推荐中航地产、南国置业、绿景控股、广宇集团、荣丰控股、京投银泰。

　　题材3:国企改革

　　据新华社12月11日消息，从国务院国资委了解到，国资委将实化细化改革措施，向深化改革要效益，开展混合所有制、市场化选聘经营管理者等十项改革试点工作。

　　中国企业改革与发展研究会副会长李锦表示，国企改革也将是今年中央经济工作会议的一个重要话题，也将是明年能看到明显效果的一项改革。混合所有制的“底线”和“红线”以及国企分类问题都将在中央经济会议中有具体的讨论，会进一步明确。

　　点评：国泰君安认为，未来国企改革可能会进一步加快，这包括配套文件的加快出台，以及国企整合重组的加快。中央近期对供给侧改革的重视，这将提升市场对国企板块的整体风险偏好，国改板块的投资逻辑可能会转向“预期+红利”共同驱动阶段。投资策略上建议从两个方向配置，一是2016年将迎来二级市场购买标的的解禁潮，预计大股东对股价诉求较强，建议关注临近解禁期的标的；二是目前低于或者接近其员工持股成本的标的。

　　题材4:游戏产业

　　2015年度中国游戏产业年会定于12月14日至16日在海南博鳌亚洲论坛国际会议中心举办，将吸引来自全国各地300余家游戏企业、近2000位游戏行业的精英聚集博鳌，探讨游戏行业的发展与变革。

　　据了解，中国游戏产业今年继续蓬勃发展。截至上半年，中国游戏市场实际销售收入达到605.1亿元人民币，同比增长21.9%。

　　点评：中国游戏产业年会将再度提升市场对游戏产业的关注度。恒投证券表示，目前中国游戏产业依然处于高速发展阶段，从传统端游占据主导市场到手游市场份额的不断提升，产业格局发生明显的变化，游戏多元化发展态势明显。关注相关上市公司：掌趣科技、天神娱乐。