泰康在线几大难题拦路：应用场景缺乏 财险数据积累不足

　　在线还需要在场景的营造方面花费更多心思；此外在大数据时代，如何获得高质量的大数据、并利用大数据进行产品的精准定价和营销？这些难题都将考验着新生的泰康在线

　　法治周末记者 马树娟

　　“互联网+”正在深刻地改变着各个行业，保险业也不例外。

　　7月2日，保监会在官网发布消息称，已批复易安财险、安心财险和泰康在线等三家机构筹建互联网保险公司。其中，泰康在线作为唯一一家由传统保险公司作为主发起人的互联网保险公司，颇受市场关注。

　　作为国内最大的非上市寿险公司，泰康人寿较早地在行业进行互联网保险业务的尝试，也取得了颇多战果，这也使得其此次获批互联网保险牌照显得水到渠成。

　　不过，在一些业内人士看来，经营一家互联网保险公司，和把互联网当作销售渠道，这二者有着明显的不同。同众安在线这位先行者相比，泰康在线还需要在场景的营造方面花费更多心思；此外在大数据时代，如何获得高质量的大数据、并利用大数据进行产品的精准定价和营销？这些难题都将考验着新生的泰康在线。

　　先行尝试助力获取牌照

　　互联网与保险业的加速融合，正在使互联网保险迸发出前所未有的活力。保监会《2014年互联网保险行业发展形势分析》显示，2014年，互联网保险累计实现保费收入858.9亿元，同比增长195%。从2011年到2014年，互联网渠道保费规模提升了26倍，成为拉动总保费增长的重要因素。

　　英大长安保险经纪集团有限公司电子商务部运营处处长杜江对法治周末记者介绍，保险公司同互联网的跨界融合起步较早，不过目前这种融合主要体现为开设电子商务平台，或者同淘宝等电商平台合作，将互联网作为保险产品的销售渠道。

　　鉴于渠道的互联网化是大势所趋，根据统计，截至2014年年底，全国已有85家保险公司开展互联网保险业务。

　　对于泰康在线此番获批，易观国际金融行业分析师马骁并不意外。他对法治周末记者介绍，泰康人寿在互联网保险领域的探索和发展相对更早、更积极：早在2000年9月泰康就上线了保险电子商务网站“泰康在线”；2009年4月，泰康与新浪共同创建了国内第一家互联网保险超市，同年11月泰康在淘宝网上开通了保险产品旗舰店。

　　去年，泰康还通过微信平台引领保险社交风潮，此外同国内一家安全公司还推出了免费的航意险。通过十余年的尝试和积累，马骁认为，泰康在互联网保险领域已经有了一定的运营经验和客户积累，因此，泰康对于创新型互联网保险公司的尝试，可能比其他传统保险公司更为迫切，这也促成了泰康拥有了唯一一个以险企作为主发起人的互联网保险牌照。

　　在官网上，泰康介绍自己是“一家以人寿保险为核心，拥有企业年金、资产管理、养老社区和健康保险等全产业链的全国性大型保险公司。”马骁介绍，泰康人寿一直缺乏财险业务板块，此次以互联网保险公司的形式进军财险市场，也算是自身形成完整保险产业链的迫切需求所致。

　　“泰康在线财险公司对于泰康自身来说，意义在于通过互联网及大数据技术开发财险产品、并通过互联网渠道销售，可以弥补泰康在财险领域线下渠道的不足，快速切入财产险市场，完备自身的保险产品生态，从而能够以综合保险集团的形式完成上市。”马骁说。

　　从2008年开始，泰康就有谋求上市的梦想。然而2008年金融危机使得A股行情一落千丈，泰康的上市计划也暂时搁置。在2011年泰康十五周年庆典上，董事长兼CEO陈东升提出了“力争在三年内实现A+H股上市”的目标。

　　2011年年底，随着新华人寿的上市，泰康成为了目前国内最大的非上市寿险公司。此后泰康的一举一动都引来资本市场的巨大关注。

　　近日在获得互联网财险公司牌照的同时，市场上有消息传出泰康将于今年四季度赴港上市，目前公司已经聘请中金、高盛及瑞信为联席保荐人，预计募集资金86亿元。7月8日，法治周末记者向泰康公司发去采访函进行求证，不过该公司回复称，“关于公司股权变化及上市事宜公司方面暂不做回复”。

　　那么，在关键时点获得一张稀罕的互联网财险的牌照，这对于泰康上市究竟有何意义？

　　对此马骁表示：“互联网保险牌照本身可能对提升估值作用不大，但互联网保险作为保险市场及互联网金融市场的双重热点，可以为泰康带来更大的市场关注度，提升资本市场对其未来发展的预期。”

　　场景缺乏或成短板

　　有个好榜样在泰康面前：2013年10月，保监会批准了众安保险作为首家试点互联网保险机构，众安保险也因为马云、马化腾和马明哲的“三马”合作而一炮打响。凭借蚂蚁金服、腾讯和平安“互联网+保险”的强大血统，众安保险在互联网保险产品的开发上也是顺风顺水。公开资料显示，经过一年多的试点，目前众安保险已经开发出了超过100款的保险产品，无论是淘宝退货险，还是支付宝账户安全险，抑或是快的打车险、淘点点盒饭险……这些高频次的特殊小额险种都有“场景”的烙印。

　　杜江对法治周末记者表示，尽管很多传统保险机构也“触网”，但更多的是将其作为销售渠道，由于缺乏价格优势，用户体验欠缺，使得很多用户在网站上购买一次产品后，很少产生二次购买行为，缺乏用户粘性。

　　而依靠腾讯、阿里构建的互联网生态体系，众安保险开发了很多基于高频应用场景的保险，则克服了保险用户粘性不足的缺陷。

　　以退货险为例，在7月6日上海陆家嘴召开的“跨界 融合 预见——互联网+保险”高峰论坛上，蚂蚁金服金融事业部总经理袁雷鸣介绍，去年“双十一”期间，淘宝和天猫平台上一共销售了1.8亿份“退货运费险”。这种新型理财产品理赔金额只有10元至20元，每份保单的平均价值只有0.5元至0.6元。

　　“这种‘碎片化’的险种，如果是在传统的销售场景下进行，保险公司肯定要亏本，而在互联网时代，在大数据技术背景下，这种新险种在商业上变得有利可图，并且一启动就激发巨大的潜在市场，获得海量的销售量。”袁雷鸣说。

　　众安保险官网资料显示，截至2015年4月末，众安保险已经服务客户数超过2.5亿，累计服务保单件数超过16亿元。

　　基于众安保险独特的运作模式，尽管其2014年保费规模不足8亿元，但是资本市场还是给予了其非常高的估值。6月7日众安保险首轮增资扩股方案获批，融资额度为57.75亿元，增资后众安保险市值高达500亿元。

　　如此高的估值，也让人们对获得互联网保险牌照的泰康在线寄予了厚望。

　　对照“三好学生”众安保险，马骁对法治周末记者表示，在互联网财险业务领域，从保险产品网销到开发纯互联网保险产品，对公司在产品开发、风险识别和风险定价能力等环节，对泰康提出了更高的要求，泰康应该利用自身在传统保险领域近20年的各方面积累，积极适应这种高要求。

　　马骁认为，泰康在线既然申请了互联网财险公司的牌照，就应该定位在“服务互联网”，针对互联网发展过程中不断变化着的需求和风险，开发出各种定制化的保险产品。

　　不过，同众安保险相比，马骁认为，在保险场景方面泰康还有所欠缺，未来可能需要同更多的互联网企业在保险场景构建上展开合作。

　　那么泰康在线将如何克服“场景”的不足，或者通过哪些方面的努力向市场提供有特色的产品和服务？对此，泰康方面未就该问题对记者作出回复，只是称泰康在线刚刚被保监会批准，公司会在之后成立的发布会上发布相关消息。

　　须夯实大数据基础

　　同泰康在线同期获得保监会批准的，还有安心财险公司和易安财险公司，与泰康在线的主要发起人为保险公司不同，后两者的主要发起人都是科技类公司。

　　以易安财险公司为例，其7家发起股东中有一家为深圳银之杰科技股份有限公司(以下简称银之杰)。东吴证券研究报告显示，2014年银之杰收购亿美软通后积累了大量的移动商务数据，大数据布局领先；同时，银之杰还是北京华道征信有限公司的最大股东，北京华道征信公司也是首批八家获得央行批准、“开展个人征信业务准备工作的机构”之一，在征信数据无偏性上将优于其他竞争对手。

　　相对于易安财险和众安保险的互联网公司股东背景，泰康在线的主要发起股东为泰康人寿保险股份有限公司和泰康资产管理有限责任公司。杜江认为，泰康人寿和泰康资产通过在寿险市场的精耕细作也积累起了大量的用户，这些用户未来可以通过交叉销售逐步转化为财险的客户，这也是泰康在线从事互联网财险业务的重要优势。

　　“从事互联网保险一是需要有资金优势，二是要有数据优势，两者相比较而言，数据优势更为重要，因为缺钱可以通过风投、资本市场来解决，但是缺少数据优势，互联网保险很可能将沦为传统财产险产品的销售渠道。”杜江说。

　　杜江此前曾从事过保险精算工作，他对记者表示：“保险的意义在于抵御风险带来的损失，风险发生的概率有多大，损失会有多少，这些数据的获取对保险产品的设计和定价起到至关重要的作用。”杜江认为，众安保险之所以能够发展迅猛，除了有高频的应用场景外，还在于其有基于真实交易的大数据，为其创新产品的定价奠定了良好的基础。

　　北京工商大学经济学院保险系主任王绪瑾在接受媒体采访时也表示，大数据技术将有利于保险公司收集更多的客户信息、分析处理投保个性化的风险信息，同时延长产业链和升级商业模式。

　　其实数据对于保险业的价值泰康也有认识。2011年，陈东升就提出了“让数据产生红利”。在大数据的运用方面，2013年下半年起，泰康曾以泰康云中心为平台，通过对全量数据的深度挖掘，在手机上向营销员推送其客户的产品偏好、流失风险等一对一的个性化数据服务，为营销员服务提供支持。2014年10月泰康宣布正式启用云中心。

　　不过，一位保险业内人士则对记者表示，泰康此前积累的客户数据主要源于其寿险业务，在财产险的产品设计和运营方面泰康在线则缺乏经验，也缺乏互联网财险产品相关的数据积累。“通过数据合作等多种方式弥补数据的不足，是泰康在线必须要面对的挑战。”该人士说。