5大券商周一看好6板块32股

　　电子元器件：看好苹果供应链荐10股

　　10月半导体销售继续回落，设备市场订单出货比大幅上扬。2013年10月全球半导体产品出货额261.2亿美元，相比2012年10月全球半导体产品出货额248.9亿美元，同比增长4.9%。2013年10月份，美国电子产品消费总额同比上升5.6%，相比2013年9月同比增速1.7%上升3.9个百分点。2013年11月份，中国家电、音像器材、通信产品消费总额同比增长24.7%，相比2013年10月同比增速17.3%上升7.4个百分点。2013年10月BB值为1.05，相比2013年9月BB值0.97大幅上升0.08.

　　台湾销售景气提升，库存逐步消化。11月台湾电子产业总体营收同比上升5.56%，11月环比上升8.19%。从产业链同比增速看，11月上游8.21%，中游5.02%，下游4.66%，11月环比增速方面，上游-0.81%，中游11.80%，下游8.22%。具体而言，11月销售同比增长超过10%的有NB与手机零组件、消费电子、太阳能、LED及光组件、IC-设计和IC-DRAM制造，下滑超过10%的领域主要有TFT面板、STN面板、数字相机和手机制造。11月台湾电子上下游销售比为0.83，相比2013年10月上下游销售比0.91下降了0.08.

　　电子行业11月相对收益为5.8%，13年以来累计超额收益36.6%。11月电子板块涨幅为10.9%，13年以来累计涨幅47.2%。在申万23个一级行业中11月电子相对收益排名第二，表现强势。十一月电子指数跑赢大盘 ，主要原因在于移动4G发布在即，市场预期iPhone

　　5S销量将上修，利好苹果产业链。十二月以来，指数反转下跌，我们认为主要是源于IPO即将重启造成创业板整体估值区间下修，但基本面情况并没有变化。

　　震荡中优质白马公司投资价值浮现。优质白马公司在这一轮反弹中有不少投资者后悔未在底部布局，近期股价走势相对平稳，对于布局明年电子投资而言将是非常好的时点，建议投资者重点关注可能受益于中移动4G牌照的优质白马公司，特别是苹果iPhone

　　5S供应链标的：德赛电池、安洁科技、歌尔声学、环旭电子、立讯精密、欣旺达；以及三星高端机穿戴式供应商：长盈精密等公司。

　　投资组合：德赛电池、长盈精密、欣旺达、安洁科技、茂硕电源、歌尔声学、瑞丰光电、阳光照明、洲明科技、三安光电。德赛电池、长盈精密、欣旺达、安洁科技、茂硕电源、歌尔声学、阳光照明、洲明科技、三安光电、瑞丰光电。申银万国