智慧城市论坛倒计时 15股面临重大机遇

　　东方通信  （600776 股吧,行情,资讯,主力买卖）：继续转型 毛利率有所提升

　　东方通信作为摩托罗拉等公司代工厂,业务将受到负面影响,预计该业务收入同比下降40%以上。考虑到移动通信业的收入绝对领先占比,公司业务收入将会继续萎缩到50亿元左右。(2)产品毛利率继续提高。公司高毛利的ATM业务将保持相对快速发展,低毛利的手机业务持续萎缩,公司综合毛利率将持续提升。(3)费用率业绩继续增高。由于收入不断降低,三项费用都会有不同程度增加。另外,其他业务的销售要打开,就要加大销售费用。该项比率会不断提高。

　　盈利预测与评级:目前公司股价明显已反应公司业绩,给予公司“中性”的投资评级。(天相资讯科技组)

　　东软载波  （300183 股吧,行情,资讯,主力买卖）：未来增速超过行权条件概率大

　　激励计划彰显管理层未来发展信心。公司拟向激励对象授予1100万份股票期权，总股本的5%，激励对象共计67人。本次激励计划有两大特点：一是行权条件周期较长，增速稳定提升，显现了公司对其持续稳健增长信心；二是激励范围广泛，占员工237人的28.27%，利于提升团队凝聚力。公司上半年业务拓展持续推进，未来增速超过行权条件概率大，预计12-14年可实现1.24元、1.60元和1.92元的EPS，对应18.70倍、14.49倍和12.08倍PE。重申目标价34.77元，对应12年28倍的PE，13年21倍PE，重申“买入”评级。(广发证券)