周三暗藏涨停因子的八大板块

　　传媒行业：仍然处于风口，重申重点标的推荐

　　行业观点

　　在上周克强总理再度强调“互联网++”战略后，我们重点提示了相关机会，本周传媒板块特别是互联网相关标的再度走势强劲，印证了我们的判断。我们仍然重申对以下三方面的标的的持续推荐：

　　1、优质的互联网公司方面，精选标的重申：1、平台型公司：乐视网——随着乐视影业将注入、手机等新业务开展，公司的市值有持续提升空间；新世纪——A股稀缺的移动互联网入口型公司，软硬一体化如能推进，更显潜力；2、互联网O2O及交易平台型标的：

　　三六五网——O2O战略推进坚决迅速开展顺利、新产品陆续出炉；生意宝——交易平台有望上线，基本面迎来巨大突破；3、互动娱乐全产业链公司——金亚科技，游戏“研运+渠道+终端”基本成型，市值仍然具备向上空间。

　　2、国资传媒企业方面，出版领域重申推荐质地优秀、融合动作领先的中南传媒、皖新传媒、凤凰传媒、长江传媒，广电领域重点推荐增长态势最明显的歌华有线和转型方向最超前的电广传媒，新媒体人民网值得重点关注。

　　3、市值具弹性、基本面向上标的：新文化、思美传媒、华谊嘉信。

　　本周行业动态

　　上市公司要闻：【昆仑万维：斥资6000万取得和力辰光3%股权】【华谊兄弟：拟与美国一家电影公司共同合作不少于18部影片】【电广传媒：确定与狮门合作影片计划】【华策影视：比尔。盖茨信托基金持有其450.02万股】【乐视网：手机共两款搭载DDR4内存，携手北汽打造新能源汽车】

　　传统媒体：【央广与国网达成独家互联网电视运营合作】【“一剧两星”落地，各大卫视试水周播剧】【外国主题公园扎堆中国，国内主题公园仅10%盈利】【上海数字出版年增长37.5%，网络文学占全国八成市场】

　　新媒体：【中证协下发“双指引”拟限制券商接入第三方平台】【传芒果TV完成10亿元A轮融资，估值近百亿】【上汽阿里合资10亿造汽车，互联网汽车概念再度升温】【爱奇艺试水视频电商，推出随视购】

　　(长江证券)

　　交通运输行业：博鳌关注一带一路，航空仍具配置价值

　　投资要点：

　　整体策略是“量降质升，改革升级值时”：供应链物流现代化变革升级持续发力，长期战略性推介“物流网络6巨头”；关注铁路市场化改革和航运竞争性行业公司的国企改革投资机会；

　　交运发展着眼点主要是为国家区域战略发展提供转型支持，享受自贸区开发带来“增值”服务发展；以及传统资产类公司业务转型拓展，包括公路和运输性企业转型。

　　本周交运观点

　　博鳌关注一带一路，航空仍具配置价值

　　将于3月26日召开的博鳌亚洲论坛，或成为“一带一路”对外宣示的重要窗口，另“一带一路”规划将出台以及闽粤津等自贸区挂牌，港口、高铁等将成为重要主题性板块受关注，建议关注天津港、厦门港务、上港、宁波港、南北车、中铁、中铁建等。

　　油价继续下跌脱离60美元预期年度平衡位，为航空公司成本下降带来超预期空间。当前经济增速继续下行但在温和区间，消费升级带来出行高速增长还处于中期上行阶段(5-10年，年增速超10%).

　　运力增速持续下滑，供需天平已经向需求倾斜，航空公司季度业绩将持续改善。当前仍为航空最佳配置时机，推介三大航空，依次为东方航空、南方航空和中国国航。

　　总理发布会政府工作报告中强调互联网+，作为纽带的物流供应链更加值得重视，同时物流本身的智能化也将会是互联网+的重要风口。我们继续重点提示物流成长股战略性投资机会。长期看，在中国物流业标准化、信息化、智能化、集约化“四化”建设过程中，物流网络最具有成长价值。

　　2015年将是供应链和互联网、供应链金融发展元年。

　　“供应链物流6巨头”投资组合为：1、消费渠道供应链整合平台发展的怡亚通；2、大宗品垂直供应链平台发展的瑞贸通；3、铁路特种箱发展代表(并且唯一)铁龙物流；4、跨境电商物流发展代表和地面物流网络代表的外运发展；5、农产品流通结点型公司代表农产品；6、普洛斯进入战略变革的中储股份。

　　投资组合为：大秦铁路(买入)，广深铁路(买入)、铁龙物流(买入)、怡亚通(买入)、瑞贸通(买入)、上港集团(增持)、宁波港(增持)、东方航空(增持)、南方航空(增持)、中国航(增持)、中储股份(增持).

　　本周铁路产业链重要观点——国铁8000亿持平，区域城轨发展待PPP

　　政府工作报告明确今年国铁投资8000亿，基本同比持平；期待区域城轨发展(巨大发展空间)待PPP催进。维持对大盘阶段性处于泡沫性判断，维持铁路信息化板块“最高级成长性判断”，在铁路信息化板块大力推介“5小龙”为辉煌科技、世纪瑞尔、佳讯飞鸿、鼎汉技术和众合机电。

　　(申万宏源)