机构解析：周三热点板块及个股探秘(附股)

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　　1、零售行业：京东入股永辉 关注超市渠道价值重塑机会

　　一周行情走势

　　市场表现概况：本周商贸零售指数上涨2.50%，上周下跌11.22%，本周该指数跑赢沪深300指数0.13个百分点。百货上涨2.98%，超市下跌5.65%，专业连锁下跌8.80%。本周零售股涨幅前五：西安民生(33.16%)/文峰股份(15.53%)/青岛金王(13.04%)/上海九百(11.62%)/百联股份(10.26%)；本周零售股涨幅后五：人人乐(-19.00%)/中央商场(-10.15%)/商业城(-5.03%)/新华百货(-4.29%)/小商品城(-2.18%).

　　一周国内资讯

　　国内商贸零售行业：2014年农村手机淘宝消费2000亿，同比增速超过250%；上半年化妆品零售总额980亿，同比增长9.2%；各核心省市零售数据：上半年社零增速：杭州(7.0%)、合肥(12.1%)、济南(10.5%)、成都(10.5%)、哈尔滨(8.5%)。子行业及公司新闻：天虹上线移动购物平台“虹领巾”；苏宁拟模仿阿尔迪超市，实行全球买手制和直采包销策略；飞凡电商上线首日APP下载量近3万；京东到家武汉开站，于中百共建O2O平台；北京7-11加快开店速度，今年计划开店40家；全家便利店联手吉野家、药店开复合型新门店。一周重要公告

　　永辉超市拟对京东、牛奶、公司实际控制人定增募资不超过64.6亿元；南京新百拟出资4468万元增持南京证券744.6万股股份，并以不低于60亿元价格向CO集团发出要约收购意向，其控股子公司HouseofFraser在境外发行债券替换原有高息债；人人乐拟以17.56元/股非公开发行募资不超过23.2亿元。

　　周观点

　　本周京东战略投资永辉10%股份，同时双方拟在供应链、O2O、金融、信息技术等方面展开战略合作。我们认为，永辉与京东的联手，将成为线上、线下零售企业战略合作的标杆性事件，加速优化线上线下双渠道采购、供应链建设、最后一公里配送体验等。此条主线推荐区域网点密度高，供应链管理能力较优的超市龙头标的：永辉超市、中百集团、步步高、红旗连锁。除此外，建议在震荡市内持有超跌&股价安全边际较高的：海宁皮城(7月跨境电商上线，5月非公开发行预案定增价19.24元，现价相比折价14%)；武汉中商(RNAV为23亿，考虑轻资产重估价值为36亿元，目前市值28亿，公司未来存资产整合可能)；以及中报增速预计领先，PE位于10-15倍区间的欧亚集团、鄂武商。(长江证券李锦)

　　2、银河证券：当前应积极布局旅游消费板块

　　银河证券发布旅游行业研究报告称，三季度为旅游行业全年最旺季，亦是景气度全年最高的时节，供需都将达到全年峰值，当前应积极布局旅游消费板块。大盘在经过19个交易日的超跌反弹后进入了新的震荡整理周期，就目前来看，8月应为相对安全月，建议“小碎步”式的入场。当前布局：① 当下周期景气度较高的自然景点和出境游，首选超跌个股；② 短期政治性主题可继续关注西藏旅游；③ 长线除之前持续推荐的子行业龙头股之外，建议布局具备高成长性的新兴旅游类个股；④ 本周建议配置程度：积极。