民营银行“钱景”如何？

　　民间资本“银行梦”的前景愈发明朗。

　　近期，多方消息称监管部门有望于全国两会召开前后发放民营银行牌照，首批试点3~5家，金融改革相关区域上海自贸试验区、广东深圳、浙江温州等地有望率先摘牌，而这与此前银监会前副主席蔡鄂生在公开场合的表态“第一批民营银行牌照有望在3月份前发放”不谋而合。

　　牌照的发放无疑是对民营银行的“正名”，但这是否意味着民间资本可在银行业大展拳脚了？

　　此“银行”非彼“银行”

　　资料显示，自2013年7月金融“国十条”颁布后，民营企业掀起了申办银行的热潮。截至今年1月22日，有94家民营银行名称获得预核准。苏宁、复星集团、美的等多家民营企业均曾公开表示已递交申请。

　　然而，与民营企业的热情不同，业内人士对此颇为冷静。“此‘银行’非彼‘银行’。”中国社科院金融研究所金融市场研究室副主任尹中立和兴业银行首席经济学家、市场研究总监鲁政委一致强调。

　　民营资本紧盯银行这块“蛋糕”多出于两大目的。据尹中立介绍，一是民营银行开闸打开了民间资本进入金融领域的渠道。一直以来，融资成本高企等因素束缚了民间企业发展的脚步，不少民间资本主希望通过进入金融领域打通资金链条，解决融资困扰。二是民营企业期望获得银行业务资质，整合实体产业与金融资本，实现整个产业链条资金运转，甚至期待“企业+钱庄”模式。

　　但现实是，上述目的多数无法实现。“银行是在极其严谨复杂的规范下运行的，我是银行大股东，就拥有完全资金调配权的事情是不可能发生的。”尹中立直言。

　　鲁政委也指出，即将获批的民营银行，都不是全牌照银行，业务范围、地域会通过审批、报备等手段进行控制。

　　当下，民营资本以为“人人都能做银行”的想法是行不通的。这样的时代若真正来临，按照过去经验，新银行平均需要经历3~5年的亏损，届时净资产大幅缩水显然不符合民间资本加入银行队伍的初衷。因此，民营资本进入银行业决非是想象般的“易事”。

　　“浑水”不好蹚

　　事实上，随着利率市场化的不断推进，中国银行业的竞争越来越充分。“中国还缺银行吗？”尹中立反问道，“民营股权信用社等金融机构也有上万家，谈不上蓝海。”

　　鲁政委也称，未来银行会越来越难做，充分竞争后，银行业利润前景很难预料。尹中立甚至建议，与其花费精力和资本进行民营银行申请，不如用资金去二级市场购买银行股。

　　不过，难做并不意味着不能做，用鲁政委的话说，一定要充分筹划，选好方向，精耕细作。

　　鲁政委认为，民营资本做银行一定要结合自身用户群体，发挥现有供应链平台，并运用自身贴近实体经济的经验，为目标客户做好供应链金融、小额贷款、第三方支付等行业“准定制”服务，千万不要盲目追求摊子铺开、铺大。

　　另外，鲁政委补充道，刚涉足银行业的民营资本，一定要提前做好相关人才准备，建议启用职业经理人进行管理，并建立一套规范的公司机制，民营实体企业的家族管理方式是绝对不可取的。