苹果四大产品齐发布 苹果概念股迎来新“风口”(股)

　　编者按：如果提到现今最具有影响力的科技产品发布会，那么苹果发布会绝对算的上是其中最重要的之一。北京时间9月10日凌晨1点，苹果在旧金山比尔格拉汉姆公民大礼堂召开了2015秋季新品发布会，相信几乎所有的科技媒体都彻夜未眠守候着这场发布会。虽然每次发布会之前所要发布的产品都会被曝光的毫无任何悬念，但苹果还是保留着首发地区(中国的消费者可能更关注这个)以及售价的一点点底限。机构分析，随着新一代苹果产品亮相，苹果概念产业链或再迎风口。

　　为了给新产品推出做准备，6月起苹果新品iPhone 6S 和6S Plus 已进入备货，8月份iPhone备货量突然大幅放大引发市场强烈关注。数据显示，iPhone七月份零部件备货量为百万级，八月却一下子上升为千万级。“我们尤为看好今年以及明后年整个苹果产业链上相关标的的业绩成长与创新。”民生证券李晶分析说。

　　苹果公司2014年6月份公布的2014年供应链地图显示，有超过120家公司的793家生产设计工厂成为苹果的新一轮供应商，而中国大陆厂商则以349家的数量位居榜首。其中就包括多家A股上市公司，其中，蓝思科技、歌尔声学、环旭电子、德赛电池、苏州固锝、大族激光、超声电子等与苹果公司的直接关联度较高。

　　如今年刚上市就连拉十多个涨停板的蓝思科技，在苹果产业链上就是以供应盖板为主。2012、2013、2014年单是苹果一家给蓝思科技贡献的收入占比就分别高达56.03%、40.12%、47.44%。歌尔声学作为国内电子元件扬声器和麦克风的企业龙头，近年来一直推行大客户战略，苹果、三星、Sony等均为公司客户。因目前处于转型期，歌尔声学今年的中报和三季报业绩均有所下降，但在安信证券看来，随着2016年苹果进入创新大年，扬声器和麦克风使用数量将翻倍、这将对歌尔声学业绩带来直接正面影响。

　　此外，苹果还是上市公司德赛电池最大的客户，公司在苹果iPhone系列电源管理方面的份额超过50%。而作为Apple Watch无线充电独家供应商的立讯精密，也将直接受益于苹果新品的备货期。  

　　市场猜测，新推出的iPhone 6s外观与iPhone 6差别不大，但东方证券分析师蒯剑在最新研报中分析说，iPhone 6S的最大创新可能在于压敏触摸屏。其复杂结构要求触控显示芯片采用SiP(会话初始协议)组装，触觉反馈功能加强其操作友好性。随着iPhone摄像头等组件对于体积要求日益严格，未来也将逐步SiP化，因此A股上市公司拥有SiP技术龙头的环旭电子将从中受益。

　　一直致力于系统级封装(SIP)推广的环旭电子，是苹果公司无线通讯模组少数的供应商之一。环旭电子凭借先进的SiP封装技术，已成为Apple Watch S1芯片和谷歌眼镜Wifi模组等可穿戴设备部件的供货商。不过公司上半年净利润下降31.22%。对此，国金证券认为，目前公司因技术改进带来的不良率以及产品毛利率下滑的问题基本得到解决，随着苹果新品备货等刺激因素，公司业绩有望呈现逐步回升的态势。

　　同时，iPhone 6S有望对金属壳的材质进行重大升级。之前iPhone 6曾因易弯，而引发“果粉”们齐吐槽。有机构分析，iPhone 6S外壳可能会采用更硬的铝合金材质以解决iPhone 6的容易弯曲问题，不过，更硬金属材料处理更难，CNC加工时间更长，这就需要更多CNC的设备。“CNC产能的进一步紧俏提高对金属机壳CNC加工商银禧科技和长盈精密是利好。”蒯剑表示。而伴随全球智能终端产品金属机壳化趋势，CNC产品市场需求强劲，长盈精密中报显示，今年上半年CNC业务收入11.51亿元，同比增长317.74%，业务比重超过50%，成为公司业绩增长的主要动力。