今天各大机构一致看好的10只个股(名单)

　　关键假设： 纯碱业务底部确立、双甘膦-草甘膦价差可以维持

　　股价催化因素：双甘膦价格上涨、公司新建草甘膦生产装臵取得进展

　　风险提示：宏观经济的持续恶化导致纯碱行业的持续低迷；双甘膦、草甘膦项目开工不顺利；天然气涨价幅度超预期等

　　(信达证券郭荆璞，麦土荣 )

　　易华录：智慧城市建设热潮临近，试点城市建设逐步推进

　　“智慧东海”财政支付能力较强，信息化基础良好有利于项目推进。1、东海县隶属江苏省连云港  （601008 股吧,行情,资讯,主力买卖）市， 是国内最大的水晶专业市场和世界重要的水晶交易集散地， 其 2013 年公共财政收入为 32.3 亿元， 财政支付能力相对较强；2、东海县 2013 年 9 月份入围国内智慧城市第二批试点名单，其信息化基础较高，比如其电子政务领域，政务网络已覆盖县、乡党政部门；东海 122 民生热线是全国首家集数字化城管、人防指挥、应急救助、便民服务于一体的应急联动指挥系统；智慧教育方面，投资建成教育城域网，使得所有学校光纤连通，并建有远程教育、电子备课等平台；3、项目由智慧政务、智慧城管、智慧交通等内容构成， 鉴于项目 2016 年交付验收，我们判断年内将有望开始贡献收入。

　　再融资政策放开将给公司注入新动力。 资本市场对于创业板的意义主要在于给处于发展初期的高成长性公司提供资金支持，从而帮助企业迅速做大市场规模，由于当前初期 IPO 募集资金基本使用完毕， 创业板再融资的放开保障了创业板公司继续保持高成长性。根据分析，易华录  （300212 股吧,行情,资讯,主力买卖）基本满足《创业板公司再融资管理办法》 规定的各项条件， 鉴于智慧城市总包的商业模式对于资金规模的需求较大，我们判断公司若能获得资本市场的资金支持，将在行业竞争中继续保持资金实力、商业模式和股东背景等方面优势。

　　合资公司抢占入口， 智慧城市运营市场逐步启动。 随着智慧城市建设范围的不断扩大，城市的公共服务，便民服务，信息消费等市场将逐步启动。鉴于易华录在深度挖掘政府的智慧城市建设需求的同时，创新地在多个城市(天津、乐山、泉州等)与政府建立了合资公司(承载智慧城市建设及运维的职责)，且公司是上市公司中智慧城市订单落地最多的标的，我们判断公司将首先分享智慧城市运维市场。

　　盈利预测：预计公司 14-16 年 EPS 分别为 0.87、1.40、2.12 元，对应PE 分别为 38x、23x 和 15x，维持“推荐”评级。

　　(长江证券  （000783 股吧,行情,资讯,主力买卖）马先文 )

　　京威股份：盈利能力或将提升，关注资产收购协同效应

　　投资要点：

　　我们预计公司将逐步走出上市后的经营困境，盈利能力及外延拓展均处于上升拐点时期。盈利负面影响因素正在消除，收购协同效应将逐渐显现。

　　关注点之一：毛利率下滑趋势能否得到扭转？

　　预计人工成本占比已达峰值，自产铝型材比率继续提升，毛利率下滑态势有望改善。(1)预计 14 年人工成本占比开始下降。(2)根据模型预测，铝型材进口转自产将拉动毛利率 2 个百分点(具体见表 1).

　　关注点之二：收购福尔达能否带来协同效应？

　　本次收购福尔达资产优良，或将提升资产间协同效应。(1)福尔达所需电镀工艺与比亚可形成内部协同。(2)产品线拓展，产品品类扩张，客户共享，有望促进销售。

　　关注点之三：如何评价多品牌运营的长期战略？

　　我们对于公司长期战略目标持中性态度。公司远景规划下辖 7 到 8 个零部件品牌独立运作，未来收购资产的收入规模将是目前的 2 至 3 倍，有可能持续推进收购计划，长期有望转型为平台模式。